Óscar Wong | Momento | Imagens Getty
Quando Adam Moelis cofundado uma startup fintech chamada Yotta em 2019, ele queria oferecer aos americanos uma nova maneira de economizar dinheiro para ajudá-los a amortecer os altos e baixos da vida.
Em vez disso, sua empresa tem sido inadvertidamente uma fonte de profunda dor para milhares de clientes que dependiam das contas Yotta para receber contracheques, pagar contas e economizar para emergências.
A crise começou em 11 de maio, quando uma disputa entre dois parceiros bancários de Yotta – intermediário fintech Sinapse e baseado no Tennessee Evoluir Banco e Confiança – levou ao bloqueio de contas na Yotta e em pelo menos duas dezenas de outras startups. Sinapse declarada falência no início deste ano, depois que vários clientes importantes abandonaram a empresa em meio a divergências sobre o rastreamento dos fundos dos clientes.
Nas últimas três semanas, 85.000 clientes Yotta com uma economia combinada de US$ 112 milhões tiveram suas contas bloqueadas, disse Moelis à CNBC. A interrupção alterou vidas, forçou os usuários a pedir dinheiro emprestado para comprar alimentos e colocou em dúvida eventos futuros, como cirurgias ou casamentos, disse ele.
“As histórias são comoventes”, disse Moelis. “Nunca imaginamos que algo assim pudesse acontecer. Trabalhamos com bancos que são membros do FDIC. Nunca imaginamos que um cenário como este pudesse acontecer e que nenhum regulador interviria e ajudaria.”
Crescimento e queda
A confusão contínua expôs os riscos num setor da fintech que ganhou destaque durante um boom no investimento de risco – e provavelmente repercutirá durante anos à medida que os reguladores aumentarem o escrutínio do espaço.
O chamado modelo “banco como serviço” permitiu que empresas fintech de consumo lançassem rapidamente contas de poupança e serviços de débito, com empresas como a Synapse a actuar como uma ponte entre as startups e os bancos apoiados pela FDIC que, em última análise, detinham depósitos.
O cerne da disputa entre o Synapse e o Evolve Bank envolve uma função fundamental das finanças: manter registros precisos de transações e saldos. Synapse e Evolve discordam sobre quanto dos fundos de Yotta são mantidos na Evolve e quanto são mantidos em outros bancos com os quais a Synapse trabalhou.
Synapse não respondeu aos pedidos de comentários e Evolve culpado Sinapse para o colapso.
A falência da Synapse atraiu principalmente empresas de fintech de consumo menos conhecidas, especialmente depois de grandes players de fintech, incluindo Mercúrio e David fugiu da plataforma Synapse no ano passado.
Isso deixou a Yotta, que incentivou os usuários a economizar dinheiro com sorteios semanais gratuitos no estilo loteria, como uma das maiores empresas a serem afetadas. Contas em empresa de criptografia Juno e em Cobreque ofereciam contas poupança para famílias e adolescentes, também foram congeladas.
Colapso não sistêmico
Moelis, que esteve em contato com outros diretores de fintech afetados pela falha do Synapse, estima que pelo menos 200.000 contas de clientes com saldos estejam bloqueadas. Embora a Synapse tenha dito em processos judiciais que tem 10 milhões de usuários finais, é provável que as contas ativas sejam muito menores, disse Moelis.
Adam Moelis, cofundador da Yotta Savings.
Cortesia: Yotta
O cofundador da fintech disse acreditar que o escopo relativamente limitado da questão e o fato de que a maioria das pessoas afetadas não são ricas deram autorização aos reguladores para deixar a situação se desenrolar. No ano passado, os reguladores interveio rapidamente na crise bancária regional que ameaçava os depósitos não segurados de startups e famílias ricas, observou ele.
“Para mim, se isso estivesse acontecendo em maior escala, acho que os reguladores já teriam feito algo”, disse ele. “Temos americanos reais e comuns que não são necessariamente ricos e não têm capacidade de fazer lobby e que estão sendo impactados”.
O Federal Reserve e a Federal Deposit Insurance Corp. recusaram-se a comentar o assunto. Representantes das agências apontaram esforços fizeram para encorajar os bancos a gerir os riscos da utilização de parceiros fintech.
‘O dinheiro não desaparece simplesmente’
Mas os desenvolvimentos no tribunal de falências da Califórnia que supervisionou o fracasso do Synapse dão a Moelis esperança de que pelo menos algum alívio – uma libertação parcial de fundos, talvez – possa estar a chegar.
Na semana passada, a ex-presidente do FDIC Jelena McWilliams foi nomeado curador sobre Sinapse. Seu trabalho é desenvolver um plano para manter os sistemas Synapse e criar uma solução “que permita que os fundos sejam devolvidos aos usuários finais, aos legítimos proprietários desses fundos, o mais rápido possível”, disse o juiz Martin Barash.
De sua parte, Moelis disse que não apoia nem a Evolve nem a Synapse na disputa – ele apenas quer que a situação seja resolvida.
“Não sei quem está certo ou quem está errado”, disse ele. “Sabemos quanto dinheiro entrou no sistema e temos certeza de que esse é o número correto. O dinheiro não desaparece simplesmente; tem que estar em algum lugar.”