A Nvidia deve divulgar os lucros na quarta-feira após o sino e dizer que este é o Super Bowl dos relatórios de lucros é um eufemismo. Tem havido muita conversa sobre a quantidade exorbitante de gastos de capital que precisam ser feitos por empresas não apenas no setor de tecnologia para se posicionarem para a revolução da IA. Meu pressentimento é que a Nvidia (NVDA) superará essas expectativas e as ações podem atingir novas máximas, mas os lucros são sempre um jogo de dados. Temos o excesso do chip Blackwell atrasado que pode atuar como um empecilho no relatório ou qualquer outro ponto de dados em que os investidores possam ficar presos e que possa causar uma liquidação nas ações. Neste artigo, gostaria de primeiro dar um grande passo para trás e olhar para o quadro técnico desta empresa e nos lembrar de não perder de vista a floresta por causa das árvores, e então entrarei no meu manual para lidar com nossas posições na NVDA em nossas várias contas gerenciadas. Este é sem dúvida um dos estoques mais históricos de todos os tempos e, de uma posição técnica, vejo que este estoque tem outro aumento de 50% a 75% antes de ver qualquer resistência significativa entrando em jogo. Usando uma contagem básica de Elliott Wave das mínimas de outubro, vejo a primeira das três ondas de tendência (rotuladas 1,3,5) viajando 365%. A segunda onda de tendência rotulada como onda (3) viajou 258% até junho deste ano. A onda de tendência final rotulada como onda (5) pode atingir o par de níveis de projeção de Fibonacci formando uma meta e uma zona de resistência de $ 199- $ 234, aproximadamente 70% mais alto daqui. Voltando-se para um tempo menor no gráfico diário, delineei dois fatores a serem considerados para quarta-feira. Desde o desmaio de agosto e a viagem abaixo de $ 100, o NVDA se recuperou todo o caminho de volta para o que considero a retração de último recurso em $ 128,12. Se pudermos obter um movimento sustentado neste nível, as máximas de todos os tempos são uma forte possibilidade. Voltando ao mercado de opções, o movimento esperado é aproximadamente US$ 12 para cima ou para baixo em relação aos níveis atuais que eu rotulei em azul e vermelho. Meu plano de jogo para a conta ativa de curto prazo “dinheiro rápido” que administro é levar o tamanho da minha posição para o relatório, mas implementar algumas proteções. Planejo vender as calls de US$ 140 que expiram nesta sexta-feira, 30 de agosto, atualmente negociadas por US$ 2,50, que serão um crédito. Contra isso, planejo comprar um spread de put abaixo de nós para oferecer alguma proteção usando o crédito coletado na venda de call. Comprando a put de US$ 115, vendendo a de US$ 105 cria um spread de débito de put de US$ 115-US$ 105 por um custo de US$ 1,55. Essa estratégia de proteção nos dá uma almofada até US$ 105, o que seria um movimento de desvio padrão de 2 para baixo que exigiria algumas notícias altamente negativas para enviar as ações para esse preço. No lado superior, também seremos limitados a um movimento acima do desvio padrão de +1 e das máximas históricas. É um risco que estou disposto a correr com alguma atenção neste relatório. Para minha conta de crescimento mais lentamente gerenciada a longo prazo, estou atualmente carregando uma alocação de 6% do NVDA, abaixo da alocação de 6,59% no S & P 500. Tenho 2% de dinheiro em ETFs de tesouraria de curto prazo que provavelmente aplicarei no NVDA para sobreponderar antes do relatório porque, independentemente de como o mercado reagir ao relatório de lucros, acho que esta ação está em uma corrida histórica de alta e deve continuar a subir nos próximos seis a 12 meses. -Todd Gordon, Fundador da Inside Edge Capital, LLC DIVULGAÇÕES: (Gordon é dono da NVDA pessoalmente e em sua empresa de gestão de patrimônio Inside Edge Capital. Os gráficos mostrados são MotiveWave.) Todas as opiniões expressas pelos colaboradores do CNBC Pro são exclusivamente suas e não refletem as opiniões da CNBC, NBC UNIVERSAL, sua empresa controladora ou afiliadas, e podem ter sido disseminadas anteriormente por eles na televisão, rádio, internet ou outro meio. O CONTEÚDO ACIMA ESTÁ SUJEITO AOS NOSSOS TERMOS E CONDIÇÕES E POLÍTICA DE PRIVACIDADE. ESTE CONTEÚDO É FORNECIDO SOMENTE PARA FINS INFORMATIVOS E NÃO CONSITUI ACONSELHAMENTO FINANCEIRO, DE INVESTIMENTO, TRIBUTÁRIO OU LEGAL OU UMA RECOMENDAÇÃO PARA COMPRAR QUALQUER TÍTULO OU OUTRO ATIVO FINANCEIRO. O CONTEÚDO É DE NATUREZA GERAL E NÃO REFLETE CIRCUNSTÂNCIAS PESSOAIS ÚNICAS DE QUALQUER INDIVÍDUO. O CONTEÚDO ACIMA PODE NÃO SER ADEQUADO PARA SUAS CIRCUNSTÂNCIAS PARTICULARES. ANTES DE TOMAR QUALQUER DECISÃO FINANCEIRA, VOCÊ DEVE CONSIDERAR FORTEMENTE BUSCAR CONSELHOS DE SEU PRÓPRIO CONSULTOR FINANCEIRO OU DE INVESTIMENTOS. Clique aqui para o aviso legal completo.